株価は一直線で上昇するよりも、波のように上下を繰り返しながら上昇していきます。
その上下の値動きで自動売買をして収益化を計るトライオートETF。

ですが、ちょっとした疑問が浮かびました。
実は、買って放置するインデックス投資の方が稼げるのでは？

もしそうなら、トライオートETFよりもインデックス投資の方が良いですよね。

気になったので早速、損益グラフを作成。
トライオートETFとインデックス投資の比較をしてみました。

果たして大きく利益が出せたのはどちらでしょうか…？

比較対象は6/12～7/21のナスダック指数

結果をご紹介する前に、トライオートETFとインデックス投資の比較条件を載せておきます。

比較期間はナスダック急落直後、私がトライオートETFの運用開始日とした6/12からとします。
6/12以降はかなり激しい値動きですね。

インヴァスト証券の公式にある想定収益を見ても、2016/2以来の非常に苦しい相場だと分かります。
（改めてみると、それ以外の期間は利益が右肩上がりになってますね。）

トライオートETFにとって苦しい相場での比較。
逆に言えば、この期間に強みがあるとしたら、それはトライオートETFの価値と言えるのではないでしょうか。

トライオートETFとインデックス投資の比較ルール

バイ＆ホールド戦略は買って放置するだけのシンプルな戦略。
対して、トライオートETFは、設定値により収益が大きく変わります。

トライオートETFの設定値は以下の通りです。
過去チャートを元に、パラメータを調整をすれば成績は上がりますが、自分が使ってるパラメータをそのまま利用することにしました。

最終的な損益を比較

まずは7/21時点の最終的な損益を比較してみましょう。

ナスダック指数 バイ＆ホールド 5.27ドル

純粋なインデックス投資です。
ナスダック指数に投資した場合の損益は5.27ドルでした。

ナスダック100トリプル バイ＆ホールド 11.33ドル

次にナスダック100トリプルの損益は、11.33ドル。

ナスダック100トリプルは、ナスダックの「日々の値動きの3倍」ですが、利益3倍にはなりません。
これは、保ち合いや下落が続いたことでナスダック100トリプルの価値が減少したためです。

ナスダック100トリプル トライオートETF 9.04ドル

トライオートETF ナスダック100トリプルの損益は、9.04ドルです。
バイ＆ホールド（買い放置）よりもイマイチな結果となりました。

最終的な損益を並べてみると

トライオートETFの成績は、ナスダック指数のバイ＆ホールドよりは良いですが
それは、ナスダック100トリプルの3倍の値動きに助けられたと言えるでしょう。

ということは、「ナスダック100トリプルを買い放置しておく方が良い」という結論になるのでしょうか？

ところが、更に調べてみると興味深いことが分かりました。

1時間単位で損益を比較

今度は、ナスダック100トリプル の「バイ＆ホールド戦略」と「トライオートETF」の1時間単位の損益推移です。
7/21に至るまでにどのように推移してきたのでしょうか。

7/21は、バイ＆ホールドが好成績でしたが、終始、そこに至るまではトライオートETFの方が好成績。
そして、私が一番気になったのはこの地点です。

トライオートETFも利益を吐き出して損切りに追い込まれるツライ状況ですが、
ぎりぎり損益0をウロウロしています。対して、バイ＆ホールドは完全にマイナスです。

バイ＆ホールドに比べて、損失が少ない2つの理由

なぜ、バイ＆ホールドに比べて、トライオートETFの方が損失が少ないのでしょうか？
これには2つの理由があります。

常時、上限まで保有しているわけではないから
トライオートETFは下がったら買い増しですから、常時ポジションを保有しているわけではありません。
そのため、最初から上限まで買っているバイ＆ホールドに比べて下落に強いと言えます。

損切り後に安値で買い直ししているから
自動注文7つのうち4つが損切りに追い込まれるのですが、その後安値で買い直しに成功しています。

「塩漬け放置よりも、損切りして買い直し」
見本のような買い直しですね。

まとめ トライオートETFは下落に強い

トライオートETFの苦手な相場の検証なので、さっぱりな成績かと思いましたが、
実は、バイ＆ホールド戦略に比べると「トライオートETFは下落に強い」ことが分かりました。

「損切りしないインデックス投資は、急落が怖い」
と思ってる方には、損切りして安く買い直せるトライオートETFは良いでしょう。